恒常的条件としての制裁
2022年以降、制裁コンプライアンスはルガーノにおけるコモディティ取引の恒常的な条件となった。欧州連合（EU）は鉄鋼および金属に影響する追加の制裁パッケージを採択し、その中にはロシア産鉄鋼から第三国で加工された鉄鋼製品に対する制限も含まれる。スイスは、2022年3月4日の命令（その第14a条が鉄鋼製品を規律する）の改正を通じて、これらの措置の大部分に追随した。1したがってルガーノのトレーダーは、そのカウンターパーティ、購入する鉄鋼の原産地、半製品の投入物を生産した製鉄所の所有関係、そして使用される船舶および港をスクリーニングしなければならない。2023年9月、国民議会はその外交委員会の要請（ポストゥラート）を採択し、連邦参事会に対し、コモディティ部門におけるロシアに対する制裁の執行を検討し、欠缺を特定し、執行と監視を改善するための追加措置を評価するよう求めた。2第G.II章では、法的枠組み、経済省経済事務局（SECO）の執行実務、および禁輸法の刑事規定を分析する。
戦争はまた、所有関係の移行を加速させた。ロシアのグループの撤退とウクライナの生産者の方向転換により、クラスターにおける旧ソ連資本の比重は低下した。2015年以来既に確立していたDITHの中国資本による所有と、2025年に報じられたアブダビのグループによるその買収への関心は、所有者がますますアジアおよび湾岸地域から来るクラスターの姿を示している。3Trasteel、Dufercoのエネルギー事業、そして多数の独立系鉄鋼トレーダーといった企業を通じたイタリアの産業との結び付きは、安定した中核であり続けている。
実務家のために。2022年以降のルガーノのトレーディング会社の助言者は、少なくとも以下の点を検討すべきである：
- 所有と支配：直接または間接の所有者、取締役または重要なカウンターパーティのいずれかが、2022年3月4日のスイスの命令（SR 946.231.176.72）またはEU、英国もしくは米国の制裁の下で指定されているか否か、および各制度の下で支配がどのように評価されるか。
- 製品の原産地：商品またはその投入物が、第三国で加工された鉄鋼を含め、ロシアまたはベラルーシを原産地とするか否か、および供給者がいかなる原産地の書証を提出するか。
- 資金調達：トレーダーの取引銀行が法律よりも厳格な内部方針を有しているか否か、およびそれが予定された取引にどのように適用されるか。
- 契約：制裁条項、不可抗力条項および解除権が、契約期間中の新たな制裁のリスクを配分しているか否か。
- 物流と保険：船舶、港および保険会社自体が制裁または上限価格規制の影響を受けているか否か。
- 報告：凍結された資産または契約をSECOに報告しなければならないか否か、および社内の誰が報告に責任を負うか。
注
- Council Regulation (EU) No 833/2014, 第3g条第1項(d), Council Regulation (EU) 2023/2878 of 18 December 2023（第12次パッケージ）による改正後, ロシアを原産地とする鉄鋼の投入物を用いて第三国で加工された附属書XVII掲載の鉄鋼製品について（2023年9月30日から、2024年4月1日および2028年10月1日からさらなる製品に拡大）, https://eur-lex.europa.eu/eli/reg/2023/2878/oj/eng。2022年3月4日の命令, SR 946.231.176.72, 第14a条（鉄鋼製品）, https://www.droit-bilingue.ch/de-fr/9/94/946.231.176.72-14a-24.html。第G.II章参照。↩
- Plattform J, 「Der Nationalrat in Kürze | 21. September 2023」, https://www.plattformj.ch/artikel/213839/。↩
- La Regione, 2025年10月22日（前掲）。Duferco, 「Group history」（前掲）。↩
本記事は一般的な情報提供のみを目的としています。法律上または税務上の助言を構成するものではなく、個別案件に関する助言に代わるものでもなく、弁護士と依頼者との間に委任関係を生じさせるものでもありません。本記事は2026年10月時点の法的状況を反映しています。