バンカ・デル・センピオーネ、PKB、バンカ・ザラッティーニ
Banca del Sempioneは1960年に家族及び投資家のためのプライベートバンクとして設立され、1969年にティチーノ銀行協会（ABT）に加入した。1 同行はルガーノに本店を、ベリンツォーナ、キアッソ及びロカルノに支店を置いており、州（カントン）の主要4都市のすべてに拠点を持つ数少ないプライベートバンクの一つである。グループには投資ファンドBase Investments SICAV及びイタリアの証券会社Sempione SIMが含まれる。2025年について、同行は1,080万スイスフランの連結純利益を報告した。2
PKB Privatbankは1958年に設立され、ルガーノに本店を置き、チューリッヒ及びジュネーブに事務所を、イタリア及び中南米に及ぶネットワークを有している。同行は、自らを数世代にわたり同一の家族が所有する銀行であり、その家族の企業活動は19世紀に遡ると説明している。3 同行は1977年にABTに加入した。Zarattini家が所有するBanca Zarattini & Co.はルガーノに本店を置き、プライベートバンキング、資産運用、債券仲介及び貿易金融を提供している。同行は2012年にABTに加入しており、このことから銀行としての設立は縮小期に位置づけられる。4 多くの外国機関がルガーノを去っていたまさにその時期に、一つの同族企業が銀行となることを選んだことは、この時期の一つの特徴を例証している。すなわち、銀行免許は、確立した顧客基盤と専門化された業務を持つ企業にとっては引き続き価値があった一方で、明確なニッチを持たない総合型の子会社は撤退したのである。
共通の特徴と脆弱性
ルガーノの独立系銀行には、いくつかの共通の特徴がある。これらの銀行は独自の顧客関係を有しており、それはしばしばイタリア、スイス及び国際的な家族の数世代にわたる。これらの銀行はプライベートバンキングを第二の事業分野と組み合わせている。Cornèrにおけるカード、Ceresioにおける法人向けアドバイザリー、Sempioneにおけるファンド運用及びイタリアの証券会社、あるいはZarattiniにおける仲介及び貿易金融がそれである。これらの銀行は、FINMAが2020年以来、監督カテゴリー4及び5の十分な資本と流動性を有する銀行に提供している小規模銀行向けの簡素化された監督制度の対象となるほどには小さいが、連邦法がすべての銀行に求めるコンプライアンス、リスク管理及び情報技術の機能を賄えるほどには大きい。5 これらの銀行は、安定した規制環境とイタリア人顧客へのアクセスに依存しているが、後者は銀行秘密の終焉以来制限されており、第E.IV章で論じるクロスボーダー・サービスに関するイタリアの規則によって引き続き制約されている。
その脆弱性も同様に明らかである。小規模銀行は、規模に応じて減少しない固定的な規制コストを負担する。その事業承継は、次世代が銀行を維持する意思を持つかどうかに依存するが、銀行は銀行秘密の時代に比べて魅力の乏しい資産となっている。その情報技術プラットフォームは、しばしば外部の事業者によって運営されており、予算を圧迫する間隔で更新しなければならない。過去15年間の歴史は、明確なニッチを持つ独立系銀行が生き延びた一方で、いくつかの小規模な機関がより大きなグループに合併し又は免許を返上したことを示している。顧客にとって、ルガーノの独立系銀行は意思決定者との近さとリレーションシップ・マネージャーの継続性を提供する。その不利な点は、より狭い商品範囲と、小さな貸借対照表の集中リスクにあり、後者は保護限度を超える預金にとって重要である。
数字で見る。1952年に設立されたCornèr Bancaは、2023年末にフルタイム従業員1,099名を雇用し、そのうち960名がティチーノ州で勤務しており、5億600万スイスフランの収益に対し7,490万スイスフランの純利益を報告した。6 Ceresio Investorsは2023年に、90億スイスフラン近い預金口座をもって500を超える家族にサービスを提供した。7 1960年に設立されたBanca del Sempioneは、2025年について1,080万スイスフランの連結純利益を報告した。8 PKB PrivatbankとBanca del Ceresioはいずれも1958年に遡り、いずれも創業家又はその子孫の支配下にとどまっている。9
注
- Banca del Sempione、ウェブサイト、https://www.bancasempione.ch/ （1960年設立）；Associazione Bancaria Ticinese, "Membri"（前掲）（1969年以来の会員）。 ↩
- Banca del Sempione、ウェブサイト（前掲）（本店Via P. Peri 5, Lugano。ベリンツォーナ、キアッソ及びロカルノに支店。Base Investments SICAV。Sempione SIM。2025年の連結純利益1,080万スイスフラン）。 ↩
- PKB Privatbank、ウェブサイト、https://www.pkb.ch/it/ （1958年設立。ルガーノ。チューリッヒ及びジュネーブに事務所。スイス、イタリア及び中南米のネットワーク。「di proprietà della stessa famiglia da generazioni」）。1977年以来のABT会員：Associazione Bancaria Ticinese, "Membri"（前掲）。 ↩
- Banca Zarattini & Co.、ウェブサイト、https://bancazarattini.ch/en （Via Serafino Balestra 17, Lugano。プライベートバンキング、資産運用、債券仲介、貿易金融）；Associazione Bancaria Ticinese, "Membri"（前掲）（2012年以来の会員）。同社が銀行免許を取得した年は検証していない。本文はABT加入の日付から推論している。 ↩
- FINMA, "Cat. 4 and 5 / Small banks regime"、https://www.finma.ch/en/supervision/banks-and-securities-firms/kat-4-und-5-kleinbankenregime/ （簡素化されたレバレッジ比率8パーセント以上、平均流動性カバレッジ比率（LCR）110パーセント以上、リファイナンス比率100パーセント以上。法的根拠は自己資本規制令第47条a）。2020年1月1日の施行は、参照したページには記載されていない。 ↩
- finews.ch（Cornèr 2023、前掲）。 ↩
- finews.ch（2023年11月、前掲）。 ↩
- Banca del Sempione、ウェブサイト（前掲）。 ↩
- PKB Privatbank、ウェブサイト（前掲）；finews.asia（2023年、前掲）。 ↩
本記事は一般的な情報提供のみを目的としています。法律上または税務上の助言を構成するものではなく、個別案件に関する助言に代わるものでもなく、弁護士と依頼者との間に委任関係を生じさせるものでもありません。本記事は2026年10月時点の法的状況を反映しています。